Comentario diario histórico

junio 21, 2024

Caen mercados en la Eurozona por datos débiles del PMI

• Los futuros accionarios en Wall Street anticipan una apertura negativa de los mercados en EE. UU., en donde algunas empresas del sector tecnológico mantienen su toma de utilidades, como es el caso de Nvidia. En datos económicos, el mercado estará pendiente de la publicación del dato del PMI compuesto. Las operaciones del viernes también podrían ser más volátiles de lo normal debido al llamado “triple witching day”, el vencimiento de las opciones sobre acciones, las opciones sobre índices bursátiles y las opciones de futuros sobre índices bursátiles.

• En la Eurozona, los principales mercados accionarios registran pérdidas, en donde el índice Europe Stoxx 600 cae 0.84%, debido a que los datos de los PMI de Francia y Alemania fueron más débiles de lo esperado. La débil demanda arrastró a la actividad empresarial de Francia, mientras el país se acerca a unas elecciones parlamentarias anticipadas, mientras que la recuperación en Alemania se desaceleró en junio. El crecimiento empresarial de la zona del euro se desaceleró bruscamente este mes, ya que la demanda cayó por primera vez desde febrero. Por su parte, los datos publicados el viernes mostraron que los volúmenes de ventas minoristas británicas aumentaron 2.9% en mayo, muy por encima de las expectativas de un aumento del 1.5% y recuperándose del mes anterior.

• En Asia-Pacífico, los principales mercados bursátiles de la región cerraron con pérdidas, destacando la baja del índice Hang Seng de Hong Kong (-1.67%), lo anterior debido a que los datos de inflación de mayo de Japón fueran ligeramente más bajos de lo esperado, poniendo en peligro los planes del país de aumentar las tasas de interés. La tasa de inflación subyacente fue del 2.5%, por debajo del 2.6% anticipado en una encuesta de Reuters. La inflación denominada “core-core”, que excluye los precios de los alimentos frescos y la energía, fue del 2.1%, inferior a la lectura de abril del 2.4%. El yen se debilitó por séptimo día consecutivo, cayendo a 158.95 frente al dólar estadounidense. El jefe diplomático de divisas de Japón, Masato Kanda, dijo que el gobierno estaba listo para tomar medidas contra el volátil mercado de divisas que ha dañado la economía, informó Reuters.

• Al momento, el EUR se deprecia 0.10% respecto al USD, para ubicarse en niveles de 1.069 USD/EUR, en tanto que el índice DXY sube 0.17% para situarse en niveles de 105.77. El rendimiento del bono de EE. UU. a 10 años baja 3.5 p.b. respecto a la sesión anterior y se ubica en 4.219%. El precio de los futuros del oro sube 0.34% a niveles de USD 2,377. Los futuros del petróleo (WTI) aumentan 0.09% para situarse en niveles de USD 81.35 por barril. El índice VIX sube 1.5%, alcanzando niveles de 13.49 puntos. Finalmente, el USD se deprecia 0.53% respecto al MXN, para ubicarse en 18.2485 USD/MXN.

• Por lo que se refiere a México, se dio a conocer la encuesta de Citibanamex, en donde el consenso del mercado aplazó la próxima baja de la tasa de interés de referencia hasta la reunión de agosto.

junio 20, 2024

Mercados alcistas después del feriado en Wall Street

• Los futuros accionarios en Wall Street anticipan una apertura positiva de los mercados en EE. UU., después del feriado del día de ayer. El Departamento de Trabajo informó que se presentaron 238,000 nuevas solicitudes de seguro de desempleo durante la semana del 15 de junio, por arriba de las 235,000 publicadas por el consenso del WSJ. En más datos, la Reserva Federal de Filadelfia dijo que su indicador de la actividad empresarial regional bajó a 1.3 en junio, desde 4.5 en el mes anterior, donde cualquier lectura por encima de cero indica condiciones de deterioro, aunque mejoró la expectativa de una lectura de 5 publicada por el WSJ.

• En la Eurozona, los principales mercados accionarios registran ganancias, donde el índice Europe Stoxx 600 aumenta 0.4%. El Banco de Inglaterra mantuvo las tasas de interés estables en 5.25%, tal como se anticipaba, incluso después de que la inflación en el Reino Unido disminuyó hasta el objetivo del 2% del banco central. Por su parte, el Banco Nacional Suizo recortó el jueves sus tasas de interés oficiales en 25 p.b., hasta el 1.25%, en línea con las expectativas. Suiza ya tiene la segunda tasa de interés más baja del Grupo de los Diez países industrializados.

• En Asia-Pacífico, los principales mercados bursátiles de la región cerraron en terreno mixto, aunque con sesgo negativo, no obstante de que China mantuvo sin cambios sus tasas preferenciales de préstamos a uno y cinco años. Por su parte, los datos de Nueva Zelanda mostraron que la economía salió de una recesión técnica, creciendo 0.2% T/T en los primeros tres meses del año y superando las expectativas de una encuesta de Reuters de una expansión del 0.1%. En términos interanuales, la economía creció también 0.2%.

• Al momento, el EUR se deprecia 0.17% respecto al USD, para ubicarse en niveles de 1.072 USD/EUR, en tanto que el índice DXY sube 0.21% para situarse en niveles de 105.47. El rendimiento del bono de EE. UU. a 10 años sube 5.6 p.b. respecto a la sesión anterior y se ubica en 4.273%. El precio de los futuros del oro sube 0.25% a niveles de USD 2,352. Los futuros del petróleo (WTI) aumentan 0.32% para situarse en niveles de USD 81.83 por barril. El índice VIX sube 2.0%, alcanzando niveles de 12.55 puntos. Finalmente, el USD se deprecia 0.03% respecto al MXN, para ubicarse en 18.4024 USD/MXN.

• Por lo que se refiere a México, esta tarde se publica la encuesta de Citibanamex para la primera quincena de junio. El mercado estará atento a la expectativa para la tasa de referencia durante la reunión de junio.

junio 19, 2024

La inflación en el Reino Unido se alinea con el objetivo del Banco de Inglaterra

• Los mercados financieros en los EE. UU. estarán cerrados el día de hoy por ser feriado, debido a la conmemoración del fin de la esclavitud en este país. Ni los mercados accionarios ni de bonos tendrán operaciones el día de hoy. En cuanto a la agenda económica, solo se publicará el índice de confianza de los constructores de vivienda.

• En la Eurozona, los principales mercados accionarios registran movimientos mixtos, aunque con sesgo positivo, en donde el índice Europe Stoxx 600 registra una baja marginal de 0.02%. En el Reino Unido se dio a conocer que la inflación aumentó 2.0% anual en mayo, en línea con las expectativas del consenso y bajando desde un 2.3% en abril, alcanzando el objetivo del Banco de Inglaterra, antes de su decisión de política monetaria que se espera para mañana. Se espera ampliamente que el Banco mantenga las tasas estables en 5.25%, y la mayoría de los economistas encuestados por Reuters pronostican un recorte en agosto. En otro orden de ideas, el brazo ejecutivo de la Unión Europea criticó a Francia por acumular una deuda excesiva, en medio de una campaña electoral en la que el presidente Emmanuel Macron enfrenta un fuerte desafío de la extrema derecha y la izquierda.

• En Asia-Pacífico, los principales mercados bursátiles de la región cerraron en terreno mixto, destacando el alza que registró el mercado de Hong Kong (+2.87%). En Japón, las exportaciones crecieron 13.5% A/A en comparación con un aumento del 13% esperado por los economistas encuestados por Reuters. Sin embargo, el crecimiento de las importaciones del 9.5% no cumplió con las expectativas de un aumento del 10.4%. También se publicó la lectura del índice Tankan de Reuters, que mostró que la confianza empresarial entre los grandes fabricantes japoneses cayó a +6 desde +9 en mayo. Por otro lado, la confianza empresarial entre los no fabricantes subió a +31 desde +26 en mayo.

• Al momento, el EUR se aprecia 0.07% respecto al USD, para ubicarse en niveles de 1.075 USD/EUR, en tanto que el índice DXY baja 0.06% para situarse en niveles de 105.2. El rendimiento del bono de EE. UU. a 10 años baja 6.0 p.b. respecto a la sesión anterior y se ubica en 4.219%. El precio de los futuros del oro baja 0.21% a niveles de USD 2,342. Los futuros del petróleo (WTI) aumentan 0.07% para situarse en niveles de USD 81.63 por barril. El índice VIX sube 1.5%, alcanzando niveles de 12.49 puntos. Finalmente, el USD se aprecia 0.28% respecto al MXN, para ubicarse en 18.4468 USD/MXN.

• Por lo que se refiere a México, no está programada la divulgación de datos económicos para el día de hoy.

junio 18, 2024

Los mercados celebran un posible debilitamiento del consumo estadounidense

Los futuros accionarios estadounidenses anticipan una apertura positiva de las bolsas después de que las ventas al menudeo de Estados Unidos subieron menos de lo que se esperaba en mayo, 0.1% m/m vs. 0.3% esperado, mientras las ventas del grupo de control crecieron como se esperaba 0.4% m/m.

En Europa, las bolsas observan ganancias generalizadas después de que la inflación de la Eurozona subió 0.2% m/m en mayo, como se esperaba, con lo que la cifra anual subió de 2.4% a 2.6%. La inflación subyacente subió 0.4% m/m como se esperaba y la cifra anual subió de 2.7% a 2.9%. El Índice de Sentimiento Económico ZEW de Alemania subió de 47.1 a 47.5 en junio.

En Asia, los mercados accionarios cerraron con ganancias casi generalizadas. El Nikkei japonés subió 1.0%, al igual que el Índice Compuesto de Shanghái, que lo hizo en 0.48%. El Hang Seng cayó 0.11%. El Banco de la Reserva de Australia dejó sin cambios la tasa de interés de referencia en 4.35%.

El euro cotiza en 1.072, mientras que el índice del dólar DXY sube 0.03% a 105.35. El rendimiento del bono estadounidense de 2 años baja 4.3 pb a 4.718%, al igual que el de 10 años que baja 2.9 pb a 4.25%. El precio del petróleo baja 0.06% (80.28 dpb), mientras que el del oro sube 0.26% (2,335.2 dpo). El VIX baja 0.78% a 12.65.

En México, la oferta y demanda agregadas aumentaron 1.5% T/T en el 1T24, 2.6% anual. El dólar cotiza en 18.32 pesos.

junio 17, 2024

Mercados en busca de noticias relevantes

Los futuros accionarios estadounidenses anticipan una apertura mixta de las bolsas ante la ausencia de noticias económicas importantes.

En Europa, las bolsas observan ganancias casi generalizadas pese a que las encuestas en Francia anticipan el triunfo de Agrupación Nacional de Marine Le Pen, mientras que el partido del presidente Emmanuel Macron quedaría en tercer lugar. El Índice de Costos Laborales de la Eurozona aumentó 5.1% anual en el 1T24, por arriba del 4.9% esperado.

En Asia, los mercados accionarios cerraron con pérdidas generalizadas. El Nikkei japonés cayó 1.83%, al igual que el Hang Seng y el Índice Compuesto de Shanghái que cayeron 0.05% y 0.51%, respectivamente. La producción industrial de China subió 5.6% anual en mayo, por debajo del 6.2% esperado, al igual que la inversión en activos fijos, que creció 4.0% contra 4.2% esperado. Por otra parte, las ventas al menudeo crecieron 3.7% anual, contra 3.0% esperado. El Banco del Pueblo de China dejó sin cambios su tasa de interés de referencia (2.50%), mientras que el gobernador del Banco de Japón, Kazuo Ueda, dijo que es probable que suba la tasa de interés en la reunión de julio y que podría reducir la compra de bono de manera considerable.

El euro cotiza en 1.071, mientras que el índice del dólar DXY subió 0.05% a 105.59. El rendimiento del bono estadounidense de 2 años sube 5.1pb a 4.736%, al igual que el de 10 años, que lo hace en 5.6pb a 4.267%. El precio del petróleo sube 0.36% (78.73 dpb), mientras que el precio del oro baja 0.64% (2,334.0 dpo). El VIX sube 3.4% a 13.09.

En México, el dólar cotiza en 18.56 pesos.